Ondřejovy investiční zprávy (19.6.2022)

Nová data naznačují, že veřejnost ztrácí důvěru v to, že Fed sníží inflaci. Dlouhodobá inflační očekávání v červnu vzrostla v důsledku obav, že Fed možná ztrácí kontrolu nad cenovými tlaky. Průzkum spotřebitelského sentimentu Michiganské univerzity uvedl, že očekávání veřejnosti ohledně inflace za pět let vyskočilo z 3 % na 3,3 %. Údaje o krátkodobých inflačních očekáváních jsou již delší dobu zvýšené, ale dlouhodobější hodnoty byly až do pátečních výsledků poměrně stabilní.

S bojem Fedu proti inflaci hrozí vyšší míra nezaměstnanosti. Představitelé Fedu začínají signalizovat, že vyšší míra nezaměstnanosti může být důsledkem vyšších úrokových sazeb potřebných ke snížení inflace. Ve svých ekonomických prognózách, které budou zveřejněny tuto středu, by Fed mohl ukázat plány na vyšší než očekávané zvýšení úrokových sazeb a může předpokládat vyšší nezaměstnanost.

Poprvé od začátku roku 2021 klesá tržní kapitalizace kryptoměn pod 1 bilion dolarů.  Dominance bitcoinu se zvýšila na více než 47 % (tržní kapitalizace BTC / tržní kapitalizace kryptoměn).

Výpůjční platforma Celsius pozastavuje výběry a převody. Platforma pro půjčování kryptoměn Celsius oznámila, že kvůli "extrémním tržním podmínkám" pozastavuje výběry, swapy a převody mezi účty na své platformě. V příspěvku na blogu společnost Celsius uvedla, že její rozhodnutí pozastavit výběry bylo učiněno za účelem "stabilizace likvidity a operací". Hodnota nativního tokenu CEL společnosti se kvůli obavám o solventnost platformy propadla.

Tesla podává žádost o rozdělení akcií 3 ku 1. Společnost Tesla podala výroční prohlášení o pověření, v němž odhalila své plány na rozdělení akcií na tři části. Společnost rovněž oznámila, že člen představenstva Larry Ellison, zakladatel společnosti Oracle a druhý největší individuální akcionář společnosti Tesla, neplánuje kandidovat na znovuzvolení. Tesla uvádí, že "věříme, že rozdělení akcií by pomohlo obnovit tržní cenu našich kmenových akcií, takže naši zaměstnanci budou mít větší flexibilitu při správě svého vlastního kapitálu".

Společnost Google uhradila pokutu 118 milionů dolarů za diskriminaci na základě pohlaví. Společnost Google se dohodla, že zaplatí 118 milionů dolarů za urovnání žaloby, podle níž společnost diskriminuje ženy při odměňování a povyšování. Tím se uzavírá hromadná žaloba, kterou podaly tři bývalé zaměstnankyně. Urovnání se týká 15 500 zaměstnankyň, které ve společnosti Google pracovaly po září 2013.

Velkoobchodní ceny v USA v květnu vzrostly o 10,8 %. Americký úřad pro statistiku práce oznámil, že index cen výrobců (PPI) vzrostl za měsíc o 0,8 % a za poslední rok o 10,8 %. Meziměsíční nárůst byl v souladu s odhady a dvojnásobný oproti dubnovým 0,4 %. Jádrový PPI (bez volatilních potravin, energií a obchodu) se meziměsíčně zvýšil o 0,5 % a meziročně zůstal na úrovni 6,8 %.

Coinbase propouští 18 % zaměstnanců, vedení se připravuje na recesi a "krypto zimu“. Podle e-mailu zaslaného zaměstnancům propustí společnost Coinbase téměř pětinu svých zaměstnanců. Společnost má zhruba 5 000 zaměstnanců na plný úvazek. Generální ředitel Brian Armstrong poukázal na možnou recesi a potřebu řídit míru spalování hotovosti ve společnosti. Přiznal také, že společnost rostla "příliš rychle" během býčího trhu.

Akcie společnosti Oracle rostou díky lepší než očekávané zprávě o zisku. Akcie společnosti Oracle vzrostly v předobchodní fázi obchodování o téměř 12 % poté, co zveřejnily výsledky za 4. čtvrtletí, které překonaly očekávání.

• Tržby | 11,84 miliardy USD oproti očekávaným 11,66 miliardy USD
• Zisk | 1,54 USD na akcii, upravený oproti očekávaným 1,37 USD na akcii
• Tržby meziročně vzrostly o 5 % díky růstu v oblasti cloudové infrastruktury společnosti, která konkuruje AWS a Microsoft Azure.

Maloobchodní tržby v květnu klesly o 0,3 %, což je méně, než odhadovali ekonomové, kteří očekávali mírný nárůst o 0,1 %. K očekávanému zmírnění maloobchodních výdajů přispívá řada faktorů včetně plošně vyšších cen a přesunu výdajů do služeb od zboží.

Produkce ropy OPEC v květnu klesla, což zvyšuje tlak na kartel. Produkce 13 zemí, které tvoří OPEC, klesla o 176 000 barelů denně na zhruba 28,5 milionu barelů denně. K výraznému poklesu produkce došlo v Libyi (pokles o 186 000 barelů), Nigérii (45 000 barelů) a Iráku (21 000 barelů). Pokles zvyšuje obavy, že kartel by mohl mít potíže s dosažením svého cíle ochladit rozpálený trh s ropou.

Kryptofondu Three Arrows Capital hrozí potenciální insolvence. On-chain údaje, které se zdají ukazovat na likvidaci 400 milionů dolarů ze strany špičkových věřitelů, vyvolaly spekulace, že firma obchodující s kryptoměnami a rizikovým kapitálem může být na pokraji krachu. Spoluzakladatel Three Arrows Capital Zhu Su potvrdil, že firma má problémy, ale ke zvěstem o platební neschopnosti se nevyjádřil.

Ford svolává téměř 49 000 vozů Mustang Mach-E a zastavuje dodávky. Ford nařídil prodejcům, aby dočasně zastavili prodej crossoverů Mustang Mach-E kvůli možné bezpečnostní závadě, která by mohla způsobit nepojízdnost vozidel. Ford uvedl, že se to potenciálně týká vozidel vyrobených od 27. května 2020 do 24. května 2022 v závodě automobilky v Cuautitlanu. Součástí svolávací akce bude téměř 49 000 ze zhruba 100 000 vozů Mach-E vyrobených v tomto období.

Realitní společnosti Redfin a Compass propouštějí, protože trh s bydlením zpomaluje. Obě firmy uvedly, že propouštějí stovky zaměstnanců, protože rostoucí úrokové sazby hypoték a rekordní ceny nemovitostí ochlazují trh s bydlením. Compass propouští 10 % (~450 zaměstnanců). Redfin snižuje počet zaměstnanců o 6 % (~470 zaměstnanců). Obě společnosti jako důvod propouštění uvedly kolísající poptávku a zpomalující se hospodářský růst. "Mohli bychom čelit letům, nikoliv měsícům, kdy se bude prodávat méně domů." - Glenn Kelman, generální ředitel společnosti Redfin.

Fed zvyšuje sazby o 0,75 procentního bodu, což je největší zvýšení od roku 1994. Jerome Powell uvedl, že Fed bude pokračovat v utahování měnové politiky v boji proti inflaci. Zveřejnění projekcí FOMC ukázalo, že úředníci vidí do konce roku nárůst nezaměstnanosti na 3,7 %. Podle ekonomů se zvyšuje riziko recese, Powell však uvedl, že Fed může dosáhnout svých cílů, aniž by příliš poškodil trh práce.

Binance, Kraken a Polygon urychlují nábor zaměstnanců v reakci na propouštění v celém odvětví. Krypto burzy Binance a Kraken spolu s blockchainem Polygon 2. vrstvy se snaží přidat zaměstnance, protože ceny kryptoměn se propadají. Mluvčí burzy Binance sdělil serveru CoinDesk, že má více než 2 000 volných pozic. Generální ředitel Changpeng Zhao na Twitteru napsal: "Nebylo snadné říci před několika měsíci ne reklamám na Super Bowl, právům na pojmenování stadionu, velkým sponzorským smlouvám, ale udělali jsme to. Dnes přijímáme zaměstnance na 2000 volných pozic pro #Binance."

Společnost Spotify zpomalí nábor zaměstnanců o 25 %. Generální ředitel Daniel Ek v e-mailu zaměstnancům sdělil, že společnost zpomalí nábor nových zaměstnanců, aby se připravila na možnou recesi. Společnost s 8 000 zaměstnanci nepropouští nikoho poté, co v posledních několika letech prošla náborovou vlnou. "Jen zpomalíme tempo a budeme v příštích několika čtvrtletích trochu obezřetnější s absolutní úrovní přijímání nových zaměstnanců." - Daniel Ek

Bankovní rada ČNB rozhodla o ponechání sazby proticyklické kapitálové rezervy na úrovni 2,5 %, kterou budou banky povinny dodržovat od 1. dubna 2023. Finanční sektor zůstává vysoce odolný vůči zhoršenému ekonomickému vývoji, konstatovala banka.

O.

Affiliate koutek (výhody pro obě strany):

Degiro na ETF a akcie: https://www.degiro.cz/?tap_a=55089-b837f0&tap_s=2365067-aaf6a7&utm_source=ondrejkobersky&utm_campaign=DEGIRO+Czech&utm_medium=a&utm_content=hp - sleva na poplatcích pro oba
TRADING 212 na ETF a akcie (frakce): https://www.trading212.com/invite/11Pp1yLpLR - akcie zdarma

Coinbase na krypto: https://www.coinbase.com/join/kobrsk_w - 10$ v BTC

Investown na nemovitosti: https://www.investown.cz/?ref=ondrejkobersky1